Vale a pena amortizar o financiamento ou é melhor investir?

Amortizar um financiamento é equivalente a fazer um investimento com retorno garantido igual à taxa de juros do contrato — sem risco, sem IR, sem volatilidade.

A conta que decide tudo

A pergunta correta é: você consegue um retorno líquido superior à taxa do seu financiamento? Com financiamento a 12% ao ano, o CDB a 100% do CDI rende ~11% líquido — menos que amortizar.

Quando faz sentido investir em vez de amortizar

Se você tem financiamento no MCMV a 4%-5% ao ano, qualquer renda fixa conservadora supera esse custo. Aqui, investir claramente ganha.

O fator que as planilhas ignoram

A vantagem de investir só se concretiza se você de fato investir a diferença com disciplina, todo mês, pelos próximos 20 ou 30 anos.